Как устроены паевые фонды

Сам паевой фонд не является юридическим лицом. В работе фонда участвует не одна, а целых четыре организации.

Для того, чтобы обезопасить средства пайщиков, управление средствами и их хранение осуществляется разными компаниями. Управляющая компания собирает инвестиции пайщиков в фонд и инвестирует эти средства. А все ценные бумаги учитываются в другой организации - специализированном депозитарии, которая не только хранит ценные бумаги, но и контролирует все операции со средствами паевого фонда.

Права пайщиков на долю имущества в ПИФе учитываются в реестре, который ведет специальная компания – регистратор (законодательство разрешает выполнять эту функцию специализированному депозитарию). В реестре записывается вся информация о владельцах инвестиционных паев и количестве принадлежащих им паев, информация об общем количестве выданных и погашенных инвестиционных паев.

Правильность ведения учета и отчетности управляющей компании проверяет аудитор.

 

Управляющая компания

управляет имуществом фонда

Специализированный депозитарий

хранит это имущество (ведет учет прав на имущество)

Регистратор

ведет реестр владельцев паев

Агенты

размещают и выкупают паи фонда

Аудитор

проверяет правильность ведения учета и отчетности управляющей компанией фонда

Независимый оценщик

оценивает ту часть имущества фонда (в интервальных и закрытых фондах), которая не имеет рыночной стоимости

Брокеры

покупают и продают ценные бумаги

Инвесторы

покупают и продают паи

ФСФР России

регулирует деятельность управляющей компании, специализированного депозитария, регистратора, независимого оценщика и регистрирует правила паевого фонда

Найти другие статьи на темы: акции , облигации , паевые фонды , ОФБУ , доверительное управление

Паевые фонды - основы

Поделиться ссылкой на эту страницу в своем сообществе:


Поиск по сайту: паевый фонд организации, как устроены фонды, как устроен паевой фонд, как депозитарий собирает деньги инвесторов, как устроены инвестиции, как устроен инвест фонд, паевые инвестиционные фонды: функции управляющей компании, специализированного депозитария, регистратора, независимого оценщика, агента пиф


...